肖鋼：智能金融的本質(zhì)是金融

中國財富網(wǎng)訊（賈垚）12月22日，中國證監(jiān)會原主席肖鋼在“中國財富管理50人論壇2024年會”上圍繞“加強金融AI算法和模型的治理”主題分享了自己的觀點。他認(rèn)為智能金融的本質(zhì)還是金融。

“盡管智能金融通過技術(shù)創(chuàng)新顛覆了傳統(tǒng)金融模式，增加了新的業(yè)態(tài)，但其服務(wù)于實體經(jīng)濟、促進科技創(chuàng)新及提升人民生活水平的宗旨未變?！毙や摫硎荆悄芙鹑诶萌斯ぶ悄芗夹g(shù)，提高了金融機構(gòu)識別、預(yù)警和控制風(fēng)險的能力，但并未消除金融風(fēng)險本身，因此仍需遵循金融的基本規(guī)律。

作為人工智能重要的組成部分，算法與模型緊密相連。然而，市場對算法是否中性存在爭議。在肖鋼看來，算法并非中性的原因在于其背后往往蘊含著預(yù)設(shè)的價值立場，且依賴的數(shù)據(jù)具有局限性，算法多樣性與結(jié)果非中立性，應(yīng)用結(jié)果也受不透明性和不確定性影響。因此，其在金融領(lǐng)域的應(yīng)用需謹(jǐn)慎對待。

當(dāng)下，算法模型在金融領(lǐng)域的問題逐漸顯現(xiàn)。肖鋼以美國Zillow公司因算法預(yù)測失誤導(dǎo)致的巨額虧損，以及中國金融機構(gòu)在風(fēng)控模型中遭遇黑灰產(chǎn)組織利用人工智能進行欺詐為案例，介紹了算法模型在金融應(yīng)用中的風(fēng)險。此外，量化投資中的算法權(quán)力、黑箱操作、歧視性問題及市場波動性加劇等，也引發(fā)了監(jiān)管層面的關(guān)注。

為有效治理金融AI的算法模型，肖鋼表示，需構(gòu)建全面的治理框架。首先，法律法規(guī)應(yīng)作為頂層設(shè)計，明確算法應(yīng)用的規(guī)范與邊界。同時，明確算法治理的目標(biāo)，即建立可信任、高效能、安全的人工智能系統(tǒng)。

其次，設(shè)立專門的算法模型管理委員會，并搭建全流程管理平臺，實現(xiàn)算法治理的專業(yè)化與精細(xì)化。在具體任務(wù)上，需加強數(shù)據(jù)治理、算法模型解釋性、自主評估、審查、迭代、問責(zé)、救濟等方面的工作。最后，構(gòu)建模型算法的治理生態(tài)，需金融機構(gòu)、科技公司、消費者、監(jiān)管機構(gòu)以及自律組織等多方共同參與。

“算法模型也不能一概而論，還得分級分類的治理。”肖鋼認(rèn)為，“風(fēng)控模型，價值比較高、影響比較大的模型以及新模型放到最高級別的管理范疇。除此之外的模型，則歸入相對較低的管理范疇。同時，算法模型的迭代也非常重要，沒有一個模型的形成是一蹴而就的，它在實踐中不斷迭代，進行差異分析、解釋歸因，并進行數(shù)據(jù)訓(xùn)練，模型更新和投產(chǎn)驗證?！?/span>

肖鋼表示，展望未來，智能金融的健康發(fā)展需進一步貫徹這些規(guī)范，加強算法模型的透明度與可解釋性，構(gòu)建多方參與的治理生態(tài)。通過不斷迭代優(yōu)化算法模型，提升金融服務(wù)效率與風(fēng)險控制能力，智能金融將更好地服務(wù)于實體經(jīng)濟與人民生活，推動金融行業(yè)的持續(xù)創(chuàng)新與升級。